财务分析与信用评级

财务分析与信用评级*第一节企业信用评级信用评级是通过给每一个项目打分，然后计算其总得分，根据总得分情况对违约可能性进行评价的一种统计学方法。在我国，90年代以后也得到了重视和运用。《贷款通则》规定商业银行在发放贷款之前必须进行资信评级。*信用评级原则1．“六C”原则（1）品德(Character)。（2）能力(Capacity)。（3）资本(Capital)。（4）担保品(Collateral)。（5）经营状况((ConditionofBusiness)。（6）发展前景((Continuity)。*信用评级原则（续）“五W”原则借款人是谁(Who)；借款人为什么借款(Why)；借款人用什么作抵押物(What)；借款期限(When)；借款人用什么还款(How)“五P”法则个人因素（person）；偿债因素（payment）；目的因素（purpose）；保障因素（protection）；展望因素（prospect）。*企业资信评级的内容1．领导者素质2．经济实力3．资金结构4．经营效益5．信誉状况6．发展前景*企业资信评级综合评分与评级目前国内一般采用三等九级制度。90-100分为AAA级，80-89分为AA级，70-79分为A级，60-69分为BBB级，50-59分为BB级，40-49分为B级30-39分为CCC级20-29分为CC级，20分以下为C级*第二节企业财务分析企业财务分析是对借款企业进行信用评级的一个重要内容，对企业进行财务分析有助于准确把握企业的偿债能力和企业的发展前景，对银行提高贷款决策的准确性，降低贷款风险有非常大的意义。一般而言，银行企业财务分析包括财务报表项目分析、财务报表结构分析、财务比率分析。*财务报表重点项目分析1．资产负债表重要资产项目分析（1）现金（2）应收账款（3）存货（4）固定资产（5）长期投资（6）无形资产*财务报表重点项目分析（续）资产负债表负债和资本重要项目分析（1）短期负债（2）长期负债（3）资本*财务报表重点项目分析（续）损益表重要项目分析（1）主营业务收入（2）主营业务成本